Private Equity et marchés publics : Deux piliers historiques de l’investissement

Private Equity vs marchés publics : Une distinction essentielle pour vos investissements

Le private equity et les marchés publics sont deux stratégies d'investissement qui diffèrent à bien des égards, tant par leur accessibilité que par leur potentiel de rendement. Savoir les distinguer vous permet de mieux aligner vos choix d'investissement avec vos objectifs et votre profil de risque.

Qu’est-ce que le private equity ?

Le private equity désigne les investissements réalisés dans des entreprises non cotées en bourse. Ce type d’investissement se concentre sur des entreprises en croissance, des start-ups prometteuses ou encore des sociétés en restructuration. Les fonds de private equity sont généralement impliqués sur le long terme, avec une stratégie active visant à maximiser la valeur des entreprises.

Avantages du private equity :

• Potentiel de rendements élevés grâce à la participation active dans la gestion des entreprises.
• Diversification des portefeuilles, car ces actifs ne sont pas corrélés aux fluctuations des marchés boursiers.
• Possibilité d’investir dans des secteurs innovants : technologie, santé et énergies renouvelables.

Inconvénients :

• Faible liquidité : les fonds sont immobilisés pendant plusieurs années.
• Accès limité : les particuliers doivent souvent passer par des véhicules spécialisés avec un ticket d’entrée élevé.
• Risque : La défaillance d'une entreprise en développement peut entraîner des pertes importantes.

Les solutions accessibles en private equity

Pour les particuliers souhaitant accéder au private equity, des solutions comme les FCPR (Fonds Commun de Placement à Risques) FCPI (Fonds Commun de Placement dans l’Innovation) et FIP (Fonds d’Investissement de Proximité) permettent de soutenir des entreprises locales tout en bénéficiant d’avantages fiscaux. Le crowdfunding est également une option qui permet à un large public d’investir dans des projets non cotés, bien que cela implique un risque plus élevé.

Les marchés cotés : transparence et accessibilité

Les marchés publics regroupent les actions et obligations cotées en bourse, accessibles à une grande majorité d’investisseurs. Les valeurs mobilières échangées sur ces marchés sont soumises à une régulation stricte, garantissant transparence et liquidité.

Avantages des marchés publics :

• Liquidité immédiate : les titres peuvent être achetés ou vendus rapidement.
• Accessibilité : les particuliers peuvent commencer à investir avec de petits montants.
• Diversité : un large éventail de secteurs et de zones géographiques est disponible.
• Avantages fiscaux : Exonération des plus-values après 5 ans via le PEA et fiscalité favorable sur les gains en assurance-vie.

Inconvénients :

• Volatilité : les marchés publics sont sensibles aux fluctuations économiques et géopolitiques.
• Rendements parfois inférieurs à ceux du private equity, surtout à long terme.

Private Equity et marchés boursiers : Les tendances majeures à surveiller en 2025

En 2025, les dynamiques d’investissement évolueront sous l’impact de nouvelles forces économiques et technologiques. Rester informé de ces évolutions sera essentiel pour saisir les meilleures opportunités et optimiser vos choix d’investissement.

L’essor des investissements durables

En 2025, la durabilité est au cœur des stratégies d’investissement, tant dans le private equity que sur les marchés publics. Les fonds de private equity investissent de plus en plus dans des entreprises axées sur les énergies renouvelables et la transition écologique. De leur côté, les marchés publics voient un afflux de capitaux vers les obligations vertes et les entreprises adoptant des pratiques ESG (environnementales, sociales et de gouvernance).

La montée de l’intelligence artificielle

L’intelligence artificielle est un secteur qui attire les investisseurs. En private equity, les fonds soutiennent des start-ups innovantes développant des solutions d’IA avancées. Sur les marchés publics, les grandes entreprises technologiques dominent les indices boursiers et attirent les capitaux.

L’expansion des investissements dans les infrastructures

Les investissements dans les infrastructures prendront de l'ampleur, portés par l’urbanisation croissante et les besoins en renouvellement des infrastructures existantes. Les projets liés aux énergies renouvelables, aux transports et aux technologies seront au cœur de cette tendance.

La digitalisation des investissements

L'essor des technologies financières transforme les façons d'investir. Les plateformes numériques, la blockchain et les outils d'analyse avancée offrent de nouvelles possibilités pour accéder à des investissements plus diversifiés, plus transparents et plus accessibles. Les investisseurs devront s’adapter à cette révolution pour rester compétitifs.

L’importance de la diversification

Avec l’incertitude économique, la diversification est essentielle. Les investisseurs combinent de plus en plus private equity et marchés publics pour optimiser leur portefeuille, en équilibrant risques et rendements.

Démocratisation du private equity : un accès facilité aux investisseurs particuliers

En 2025, une des grandes tendances du private equity est sa démocratisation, rendant ces investissements traditionnellement réservés aux institutionnels plus accessibles au grand public. Les fonds de private equity, tels que ceux proposés par Eurazeo, intègrent des solutions adaptées aux investisseurs particuliers dès 10 000 euros. Cela inclut des véhicules d'investissement diversifiés, permettant aux épargnants de participer à des projets d'envergure, tout en bénéficiant des avantages d’une gestion professionnelle.

Les initiatives récentes favorisent cette inclusion en permettant d’investir via des contrats d’assurance-vie ou des plans d’épargne retraite, des solutions d’épargne déjà populaires.

Risques des marchés cotés et du private equity

Les marchés cotés présentent des risques de volatilité importants, influencés par des facteurs économiques, politiques et sectoriels. Les investisseurs peuvent subir des pertes rapides en cas de crise ou de chute des actions, malgré une liquidité généralement élevée. Le risque de mauvaise gouvernance ou de sous-performance d’une entreprise peut également affecter la rentabilité.

Investir en Private Equity expose à des risques élevés, notamment une liquidité limitée, un risque de perte en capital, ainsi que des risques liés à la gestion et à la volatilité des entreprises. De plus, des levées de fonds ultérieures peuvent entraîner une dilution de votre participation. Enfin, les changements réglementaires ou fiscaux peuvent affecter la rentabilité.

Private equity et marchés publics : Comment investir en 2025 ?

Pour tirer parti des opportunités offertes par le private equity et les marchés publics, les investisseurs auront besoin de stratégies bien définies. Choisir la bonne approche, en fonction de ses objectifs et de ses priorités, sera essentiel pour réussir dans ces deux univers.

Adapter sa stratégie à ses objectifs

Le choix entre private equity et marchés publics dépend des objectifs de chaque investisseur. Ceux recherchant des rendements élevés à long terme et capables de supporter une faible liquidité privilégieront le private equity. À l’inverse, les investisseurs souhaitant un accès rapide à leurs fonds opteront pour les marchés publics.

Être accompagné par des experts

Le private equity nécessite une expertise approfondie pour identifier les meilleures opportunités et maximiser les rendements. Les marchés publics, bien que plus accessibles, demandent également une analyse rigoureuse pour gérer la volatilité. Faire appel à des conseillers financiers ou à des gestionnaires de patrimoine est crucial pour investir son argent de manière éclairée.

Placement long terme

En private equity comme sur les marchés publics, la patience est souvent récompensée. Investir sur le long terme permet de surmonter les fluctuations à court terme et de maximiser la croissance de son capital.

Private equity et marchés publics : Un duo gagnant pour 2025 ?

Plutôt que de choisir entre private equity et marchés publics, les investisseurs peuvent envisager une approche combinée. Cette stratégie permet de bénéficier :

• Des rendements élevés du private equity, idéaux pour des objectifs à long terme et des placements plus risqués.
• De la liquidité et de la diversification des marchés cotés, qui permettent une flexibilité immédiate et une meilleure gestion des besoins à court terme.

En 2025, ces deux secteurs continueront à offrir des opportunités importantes. Cependant, pour en maximiser les bénéfices, il est essentiel de comprendre leurs dynamiques respectives et d'adopter une stratégie d'investissement efficace et sécurisée.

Cet article a été réalisé par Eurazeo Global Investor et sa vocation est uniquement informative. Il ne saurait être interprété comme une sollicitation ou une offre relative à des produits financiers ni comme un conseil juridique, fiscal, financier, ou de toute autre nature. Le lecteur est invité à contacter son propre conseil pour toute analyse relative au contenu de cet article. L’information présentée ne prétend pas être exhaustive. Dès lors, ce document ne saurait fonder à lui seul une décision d’investissement. Ainsi, veuillez-vous référer à la documentation juridique des fonds mentionnés avant de prendre toute décision finale d’investissement.

Les performances passées ne sont pas nécessairement indicatives, ni une garantie des résultats futurs. Les informations sur les investissements antérieurs sont fournies uniquement pour illustrer la nature de ces investissements, la stratégie et le processus d'investissement qui y sont liés. Il ne peut être garanti que les investissements réalisés par les fonds donneront des résultats comparables, ou que les rendements visés seront atteints. Investir dans des fonds de Capital Investissement/Dette Privée présente un risque de perte en capital et d’illiquidité.